ChatGPT surclasse le marché, DeepSeek échoue en bourse

L’intersection florissante de l’intelligence artificielle et des marchés financiers est un domaine propice à l’exploration, et une expérience ambitieuse cherche à déterminer si des modèles d’IA sophistiqués peuvent réellement surpasser les stratégies d’investissement traditionnelles. Une initiative de six mois a récemment débuté, opposant deux modèles d’IA avancés, ChatGPT et Deepseek, au marché dans la gestion d’un portefeuille d’actions à micro-capitalisation. Les premiers résultats, cependant, ont déjà apporté un tournant dramatique.

À peine une semaine après le début de l’expérience, la performance de Deepseek s’est avérée catastrophique, enregistrant une baisse précipitée de plus de 18%. Ce revers significatif a entraîné une décision stratégique immédiate : Deepseek a été retiré de l’expérience, sa brève incursion dans le trading algorithmique se concluant par des pertes considérables. Le contraste frappant des performances entre les deux concurrents de l’IA est devenu évident lorsque ChatGPT, lors de sa semaine inaugurale, a non seulement évité le sort de Deepseek, mais a également enregistré un gain louable de 6,72%, surpassant notablement l’indice Russell 2000, une référence pour les actions à petite capitalisation.

Un examen plus approfondi du succès initial de ChatGPT révèle que Cloudastructure Inc. (CSAI) a été son meilleur performeur, contribuant à une augmentation de 12% du portefeuille. Alors que les deux autres sélections initiales de ChatGPT sont restées relativement stables, sa trajectoire positive globale a offert un début prometteur. Suite à cette période initiale, ChatGPT a recalibré son portefeuille, démontrant ses capacités d’adaptation.

Actuellement, ChatGPT maintient des positions dans deux participations clés en biotechnologie. Abeona Therapeutics (ABEO) est conservée, l’IA citant sa thérapie génique récemment approuvée par la FDA, une réserve de trésorerie substantielle de 225 millions de dollars, et son inclusion récente dans le Russell 2000 comme indicateurs de sous-évaluation et d’un potentiel de hausse significatif si les ventes initiales sont impressionnantes. De même, Candel Therapeutics (CADL) reste une position à conserver, renforcée par des données robustes de phase 3 sur le cancer, une trésorerie de 100 millions de dollars et de multiples essais en cours. L’IA met en évidence d’importants catalyseurs potentiels, en particulier les données attendues sur le gliome au quatrième trimestre.

Dans un changement stratégique, ChatGPT a choisi de vendre sa position réussie dans CSAI, citant un manque de catalyseurs à court terme immédiats. Le capital de cette vente a été rapidement réaffecté à Azitra, Inc. (AZTR), une entité significativement plus petite avec une capitalisation boursière d’environ 4 millions de dollars. Cette décision d’“achat” sur AZTR est basée sur l’achèvement de son essai de phase II/III pour une maladie cutanée rare (RDEB) au quatrième trimestre. Les données intermédiaires de cet essai ont montré un taux remarquable de cicatrisation des plaies de 60% contre seulement 15% pour un placebo, positionnant AZTR comme un “coup de lune” à haut risque avec un potentiel de rendements dix fois supérieurs ou plus. Suite à ces ajustements, seulement 20 dollars en espèces restent dans le portefeuille géré par l’IA.

La philosophie d’investissement de ChatGPT, telle qu’articulée à travers ses décisions de portefeuille, semble privilégier les catalyseurs clairs attendus aux troisième et quatrième trimestres pour toutes ses participations. De plus, l’IA semble exploiter le potentiel des “short squeezes” en investissant dans des entreprises ayant un intérêt court élevé. Sa stratégie globale est une plongée profonde et ciblée dans le secteur de la biotechnologie, visant un potentiel de rendement asymétrique – où le potentiel de hausse l’emporte significativement sur le risque de baisse. Alors que cette expérience intrigante se déroule, la communauté financière observera attentivement si ChatGPT peut maintenir son élan initial ou si, elle aussi, finira par succomber aux courants imprévisibles du marché.